7月28日，国际能源署（IEA）发布更新版《煤炭市场报告》^[1]，报告提供了IEA对2022年和2023年全球煤炭供需、贸易和价格的最新分析和预测，广泛分析了近期煤炭价格的演变，并按地区和品质关注了煤炭市场存在的问题。

一、全球煤炭需求

1、2021年全球煤炭需求强劲反弹。2021年全球煤炭消费量反弹5.8%，达到79.47亿吨，超过了2019年水平，非常接近历史最高水平。与前一年相比，发电用煤量增长7%，达到53.5亿吨，工业产值的增加使非电力部门的煤炭消费量增加了约3%，达到25.97亿吨。

2、中国经济走势将决定2022年全球煤炭需求。中国占全球煤炭消费量的一半以上，由于COVID-19的影响，中国经济在2022年第二季度大幅放缓。这导致上半年煤炭消费量下降了3%，其中大部分是在第二季度。假设中国经济在2022年第三季度和第四季度能够从第二季度的大幅放缓中复苏，那么预计煤炭需求量将保持在42.3亿吨左右。

3、预计2023年全球煤炭需求将持平，但仍存在不确定性。与2022年相比，目前预计2023年全球煤炭消费量变化不大，与2021年煤炭预测非常一致。然而，自2021年12月以来，不确定性已大大增加。全球煤炭需求将主要由中国的经济增长推动，其次是印度的经济增长。鉴于煤炭在经济中的广泛使用，对煤炭消费量的预测受到许多不确定性的影响，例如经济增长、水电产量或重工业的演变。

二、国际煤炭市场紧张，俄罗斯出口将下降

全球经济在2021年的快速复苏导致煤炭需求强劲增长，在许多国家，煤炭需求必须通过增加进口来满足。2021年动力煤国际贸易增长4300万吨（增长4.3%），冶金煤国际贸易增长400万吨（增长1.3%）。

由于国际制裁和欧盟的进口禁令，预计俄罗斯2022年的煤炭出口将出现较大降幅。南非和澳大利亚的出口也将分别下降，印度尼西亚煤炭出口可能有所增加。即使美国和其他一些国家，如莫桑比克和坦桑尼亚的煤炭出口增长，国际煤炭市场仍将非常紧张。

全球煤炭市场的基本趋势将在2023年持续下去，即中国和印度煤炭自给自足程度提高、经济前景疲弱、欧洲进口需求上升，以及高热值煤炭供应紧张。

三、全球煤炭价格

国际动力煤价格不断创下历史新高，依次在2021年10月、2022年1月、3月和5月达到2020年9月水平的9倍。作为对俄乌冲突的回应，美国、欧盟、日本和韩国的一些公用事业单位均宣布禁止从俄罗斯进口煤炭，俄罗斯煤炭价格大幅下降，而欧洲进口商则在争夺替代品。目前欧洲和东北亚的供应压力主要影响高品位煤炭价格，而印尼低品位煤炭的价格自2022年4月以来几乎保持不变。远期曲线表明，紧张的市场状况将持续下去。                       （朱丹晨 汤匀）